Как известно деньги должны работать, это оптимально для диверсифицикации рисков и дополнительных источников дохода. Лучше всего такой процесс должен проходить независимо от инвестора, чтобы осталось время для основного бизнеса.
Банковские депозиты уже давно не успевают за темпами инфляции, валютный и фондовый рынок требует немалых вложений и одним из немногих вариантов получить прибыль это инвестировать в криптовалюту.
В публикации ниже будем рассматривать пассивное инвестирование в специализированные фонды как противоположность активному, где каждый может вложить деньги в криптовалюту через биржу или обменный пункт.
Но в этом случае вся ответственность ложится на инвестора, который может просто хранить цифровые монеты в надежде на рост их курса, или самостоятельно принимать участие в торговле.
Если вы не профессиональный трейдер это 100% гарантия потери вложений и кроме того, биржа может быть менее выгодна, чем перспективный проект ICO. Все эти факторы достаточный повод, чтобы довериться профессионалам.
Содержание
Чем и где торгует фонд?
Если брать биржевую торговлю, то единственным полным аналогом классических ценных бумаг с соответствующим правовым регулированием и гарантированным покрытием являются фьючерсы на Биткоин торгуемые на Чикагской бирже СМЕ с декабря 2017 года.
Никаких других финансовых инструментов связанных с криптовалютами включать в листинг не планируется, и даже Япония, где цифровые деньги законодательно разрешены, не спешит это делать.
Поэтому вложить в другую криптовалюту можно только через криптобиржу: от практически бесконтрольных зарегистрированных в оффшорных зонах (YoBit) до стремящихся работать в правовом поле (Bitfinex, Kraken).
Вторым вариантом крипто инвестиции будут упоминавшиеся выше ICO. Здесь ситуация еще более запутанная – в США они признаны ценными бумагами и требуют соответствующей регистрации, а в Китае они полностью запрещены.
Обе позиции пока не способствуют увеличению прозрачности рынка. Позиция комиссии по ценным бумагам США (SEC) можно только приветствовать, но, как и китайский запрет это привело к еще большему оттоку, в том числе и перспективных проектов в оффшорные зоны. Подробно про возможности запрета криптомонет читайте здесь.
Если учесть, что большинство из них, так или иначе связаны с блокчейн-технологиями, найти перспективный токен можно только после консультации с профессионалами.
Правовое регулирование и права инвесторов
Вложение денег в криптовалюты с правовой точки зрения нужно разделять на два понятия: регулирование цифровых денег в целом по конкретной юрисдикции и собственно статус фонда.
Кроме полного запрета могут быть локальные ограничения и качестве примера можно привести Беларусь и РФ, где разрешен майнинг и владение криптовалютами, но запрещено их использование как платежное средство. Это оказывает прямое влияние на стратегии и методы работы фонда.
Подробно о том, где разрешены и запрещены криптовалюты читайте здесь.
Сам фонд при этом может быть организован по аналогии с брокерскими центрами Форекс, т.е. формально он будет только предоставлять доступ к требуемым крипторесурсам без какой-либо ответственности. Или иметь полноценную лицензию на инвестиционную деятельность в качестве паевого инвестиционного фонда (ПИФ), криптовалюты при этом могут только одним из направлений деятельности.
В качестве гарантии получения дохода, криптовалютные фонды предоставляют инвестору долю (пай) от общей суммы ПИФ или индексные облигации ETF (англ. Exchange Traded Fund, Торгуемый на бирже фонд). В отличие от ПИФ-долей, такие паи будут биржевым инструментом, по которым возможен спекулятивный доход.
Фонды криптовалют
Инвестиции в криптовалюту продолжают бить рекорды, как и доходы фондов, которые, как и их фондовые коллеги, постепенно повышают планку входа для новых клиентов.
Как пример можно привести швейцарский Crypto Fund, который после получения лицензии намерен в первую очередь работать с квалифицированными инвесторами (1 млн. долларов и выше) так как это будет первый европейский легальный криптофонд.
Но и для небольших инвесторов есть возможность вложиться в криптовалюты:
- Cryptobazar.io
Фонд основан российскими предпринимателями, среди учредителей присутствуют такие персоны блокчейн-индустрии, как основатель платформы Waves Александр Иванов.
Основное направление деятельности – инвестирование криптовалюты на этапах pre-ICO, когда токены распределяются путем закрытых торгов среди ограниченного круга участников.
Последнее крупное прибыльное вложение 2017 года – покупка доли в южнокорейской блокчейн-платформе ICON, которая принесла к маю 2018 года 1345% прибыли к стартовой цене.
- TheToken.io
В отличие от предыдущего проекта источником прибыли будет биржевая торговля сбалансированным портфелем криптоактивов, который пересматривается по итогам месяца для сохранения дохода на уровне 10%.
Главное преимущество – вывести или инвестировать криптовалюту можно в любое время без ограничения по сумме.
- Crypto20.com
Идея проекта – создать составной индекс рейтинга доходности 20 самых крупных цифровых активов. Вместо того чтобы размышлять куда инвестировать криптовалюту, нужно только приобрести токен Crypto20 и получать стабильный доход.
Прослеживаются аналогии с биржевыми индексами, такими как Dow Jones и NASDAQ, но решение инвестировать в криптовалюты или нет, нельзя принимать по похожим критериям – цифровые деньги и сектора реальной экономики работают по разным принципам.
Критерии выбора
Выбирая фонд криптовалют, руководствуйтесь базовыми принципами выбора инвестиционных управляющих.
Здесь также важен уровень доходности, соотношение собственных заемных средств, средний уровень просадки и другие базовые параметры. Никаких принципиальных отличий в долгосрочных стратегиях от других финансовых рынков нет, и квалифицированные управляющие показывают результаты не хуже чем на фондовом и валютном рынке.
Одновременно следует учитывать риски, в которых приходится действовать, перед тем как правильно инвестировать в криптовалюту. Да, недостаток регулирования дает возможность зарабатывать тысячи процентов в год, но одно неправильное решение приводит к противоположному результату.
Все проконтролировать, конечно, не сможете, но следите, чтобы в инвестиционном портфеле не менее 30% занимали лидеры рынка, такие как Bitcoin, Ethereum и Bitcoin Cash. Это дает хоть какую-то гарантию, что даже при неблагоприятном раскладе фонд сможет их реализовать и возместить средства инвесторам.
Заключение
Подводя итог можно сказать, что фонды в ближайшие два года упрочат положение как оптимальный вариант при решении вкладывать в криптовалюту или нет. О планах выйти на этот рынок уже заявили такие крупные игроки как J.P. Morgan и Goldman Sachs, так что перспективы в этом направлении только улучшаются.
Загрузка...
